David S. Alexander

Senior Wealth Advisor

The Tax Cuts & 2017年就业法案:凝视夕阳

天下没有不散的筵席

 

《有正规的大网赌网站吗》(TCJA)因为许多纳税人节省了大量所得税而受到广泛关注. 不太受关注的是遗产和赠予税法的变化, 对于富裕的个人和夫妇来说, 甚至更重要.

 

在2017年12月TCJA通过之前, 终身个人遗产和赠与税免税额为5美元.4500万美元,而每年的捐赠免税额为1.4万美元. 这使得一对已婚夫妇最多可以转账10美元.900万美元的遗产给他们的继承人,没有任何联邦遗产税和高达28美元的礼物,每年向个人提供5000美元,而无需提交赠与税申报表. 根据TCJA,个人遗产税免税额在2018年增加了一倍多,达到11美元.18 million ($22.而个人年度礼物免税额则增加到15美元,000 ($30,000(已婚夫妇). And, 因为TCJA允许年度通货膨胀调整增加, 从那以后,联邦财产和赠予免税额已增至12美元.92 million ($25.到2023年,已婚夫妇分别为8400万美元和1.7万美元(已婚夫妇为3.4万美元).1

Sunset Is Coming

乔叟说过:“天下没有不散的筵席”,TCJA也不例外. TCJA以日落语言建立,这将导致许多所得税和遗产税条款在2025年底到期. Absent new legislation, 所得税税率将提高, 目前的遗产税和赠与税豁免将恢复到tcja之前的水平. 即使对通货膨胀进行调整,免税额也将减少一半,降至约6美元.个人500万美元,如果TCJA日落发生,已婚夫妇1300万美元.

 

国会将如何应对即将到来的TCJA日落是未知的. 但现在是时候开始计划即将到来的日落或其他可能发生的变化了. TCJA的日落对你和你的家人有什么影响? 这取决于你的净资产大小. 为了进一步解释,让我们考虑以下场景:

 

  1. 你的遗产目前高于终身豁免金额, 在你死后要缴纳遗产税.
  2. 如果该金额恢复到tcja之前的水平,您的遗产将高于终身豁免金额.
  3. 在TCJA日落之后,您将不会立即拥有应纳税的遗产, 但你的净资产正在迅速增长.

Estate & 赠与税筹划思路

拥有应税遗产的人通常有以下规划问题:

 

  • 他们希望保护自己的继承人,并在如何分配遗产方面考虑周到.
  • 他们希望为他们的家庭和社区保留他们的遗产.
  • 他们倾向于尽量减少或取消遗产税和赠与税.

 

如果您也有这些担忧,那么以下是几个可以考虑的计划想法.

善用你的终身豁免

而遗产税免税额则在死亡时记入遗产, 它也可以在你的一生中分配. 一个常见的例子是,利用你终身免税的一部分,将正在增值的家族企业的部分所有权转让给下一代,以减少潜在的遗产税.

 

今天使用遗产豁免赠与资产的主要想法是将未来资产增值从遗产所有者转移出去(i.e.(授予人)给遗产的未来继承人或受益人. 这种方法的好处可能包括:

 

  1. 减少授予人的遗产税.
  2. 继承人或慈善网赌正规平台网址从未来出售资产中获得利益的有利地位.
  3. 债权人对信托受益人的资产保护.

 

遗产规划师采用各种各样的信托规划策略, 从简单的到复杂的. 对所有策略的全面讨论超出了本文的范围, 但这里有三种信任策略,计划者通常使用它们来提供上面列出的部分或全部好处.

 

配偶终身访问信托(SLAT)

 

配偶终身访问信托(SLAT)是一种不可撤销的信托,为当前配偶的利益提供资金. 授予人利用他们的终身豁免将个人拥有的资产(不允许共同资产)赠予信托,其配偶作为当前收入或主要受益人. 这种策略的主要好处是,将赠予信托的资产从授予人及其配偶的遗产中移除,并使这些资产在未来增值,从而为继承人带来最终利益.

 

SLAT通常被视为授予人信托, 也就是说授予人要为信托的收入纳税. 从遗产税的角度来看,这是一个好处,因为与取消所得税相比,它允许信托资产在授予人的遗产之外更快地增长. 另一个好处是,美国国税局不把授予人支付的信托所得税算作给信托的礼物.2

 

尽管SLAT通常由股票和债券等金融资产提供资金, 其他资产,如人寿保险, 少数人持股企业, 房地产也可以提供帮助. 然而,当使用具有高升值潜力的资产时,该策略是最有效的.

 

SLAT的规定可以定制,以允许规划灵活性. 一个常见的例子是替代权力,它允许授予人用现金交换信托中的资产. 因为不可撤销信托不允许在授予人死后增加成本, 授予人可以行使这一权力,以现金替代高度增值的资产, 从而使该资产有资格获得更高的基准. 这种替代将带来额外的好处,即将升值锁定在信托基金内部.

 

值得注意的是,这一战略的主要目标是减少向继承人转移财富的遗产税. 一个额外的好处是,它允许配偶在他们的一生中获得资金. 从信托基金中支付给配偶的任何金额都将重新计入遗产, 这可能会降低策略的有效性.

 

配偶死亡时, SLAT中的资产直接或信托地分配给继承人.

 

授予人保留年金信托(GRAT)

 

授予人保留年金信托(GRAT)是一种不可撤销的信托,专门用于将资产增值转移给受益人. 信托的授予人向GRAT提供具有增值潜力的资产,以换取固定期限(通常为2至10年)的年金支付.

 

The annuity payment is based on three factors: 1) the fair-market value of the assets gifted; 2) the set term of the trust; and, 3)信托成立时生效的IRS 7520税率. 赠与人根据赠与时计算的剩余利息的价值使用其终身排除的一部分.

 

为了使策略有效, 赠与资产产生的整体增值和收入必须超过最初的IRS 7520税率(5).(截至2023年8月为0%),并向授予人支付所有年金.3 学期结束的时候, 信托中的任何剩余资产直接或以信托方式分配给受益人,不征收额外的赠与税或遗产税.

 

在GRAT中使用的理想资产的一个例子是高性能资产, 打算转移给家族成员的少数人持有的企业. 合适的GRAT组合策略, a low IRC 7520 rate, 业务的显著增值或现金流, 利用估值折扣的能力,可以成功地将商业权益转让给下一代,而无需缴纳额外的赠予税或遗产税.

 

有多种GRAT策略可用, such as Rolling GRATs, 零出局(a/k/a Walton, Single Asset GRATs, 以及可用于将资产转移给继承人的长期grat. 附加信托条款, 比如替代能力, 是否可以纳入以提供灵活性和提高策略的表现.

 

故意缺陷授予人信托(IDGT)

 

故意缺陷授予人信托(IDGT)是一种复杂的策略,通常用于转移增值资产, 比如商业利益, real estate, 或者有价证券, 给下一代. 在深入研究这个策略之前, 有必要解释一下为什么该信托被称为“故意缺陷”.

 

对于大多数不可撤销信托, 信托负责对留存的收入和资本收益产生的任何所得税义务. 根据IRC第671-678条,故意起草“故意缺陷”信托以将该信托定义为设保人信托, 致使受托人对信托产生的收入和资本利得征税.4 使信托存在缺陷的一些特征包括信托所持有的股份的表决权或指导表决权, 在没有足够担保的情况下向信托网赌正规平台网址借款的权力, 以及从信托中置换同等价值资产的权力.

 

想要做出更大的捐赠的授予人可以使用捐赠和销售相结合的策略来资助信托. Under this strategy, 授予人将其终身免税额的全部或部分赠与现金或有价证券——通常是最终资助金额的10%. 一旦礼物完成, 信托以公平市场价值向授予人购买资产,以换取具有IRC第1274条规定的合法利率的本票.5 因为根据国税局的规定,该信托被归类为授予人信托, 将资产出售给信托不确认为授予人的资本利得.6 这样做的额外好处是保留了授予人可用的剩余排除金额,并以本票利息的形式为授予人提供了收入流.

 

从遗产税的角度来看, 转让的资产及其未来的收入和增值已从设保人的遗产中剔除. 而本票仍包括在设保人的遗产内, 如果资产提供的回报高于期票收取的利率,那么这种策略的力量就会在长期内实现.

 

IDGT策略是复杂的, 有多种法律和税务后果,在进行之前应该与您的法律和税务专业人员讨论.

在TCJA日落之前审查遗产计划的其他原因

即使上面的场景并不适用于你的情况, 有充分的理由在TCJA日落之前查看您的遗产计划. 你今天是否有应税遗产, 你应该定期检查你的遗产计划是否仍然反映了你的意愿. 问自己这些问题:

 

  • 我的家庭环境发生变化了吗?
  • 我的资产的市场价值有显著变化吗?
  • 我的遗产文件中所列的人是否仍然能够并愿意担任我指派给他们的职务?
  • 我将来会有应课税的遗产吗?

Concluding Thoughts

变化是网赌正规平台网址中不变的东西. 遗产计划是根据当时的环境和法律制定的. 就像国会改变法律一样,网赌正规平台网址环境和优先事项也会改变.

 

TCJA可能会在2025年日历年底结束,这为完成对当前遗产计划的审查或实施新的遗产计划设定了一个目标日期. 你的财务状况越复杂,就越需要现在就开始这个过程. 一旦太阳落山,这些食物, 使用这些有效的税收和遗产规划策略到同样的程度可能为时已晚.

 

如果您对TCJA的日落如何影响您的整体财务计划有疑问,请有正规的大网赌网站吗您的Goelzer财富规划专家.

 

1 罗杰·沃尔纳,遗产税和赠与税豁免在2026年缩小. 顾问该怎么做?, ThinkAdvisor.2022年12月7日, http://www.thinkadvisor.com/2022/12/07/the-estate-and-gift-tax-exclusion-shrinks-in-2026-whats-an-advisor-to-do/.

 

2 第7520节利率,美国国税局,2023年7月18日 http://www.irs.gov/businesses/small-businesses-self-employed/section-7520-interest-rates.

 

3 卢克·哈里曼,《什么是SLAT?, WealthManagement.2020年10月27日 http://www.wealthmanagement.com/high-net-worth/just-what-slat-anyway.

 

4 Michael Kitces, IDGT策略如何将企业股票转变为遗产税目的的债券, October 12, 2016, http://www.kitces.com/blog/idgt-installment-sale-to-intentionally-defective-grantor-trust-rules/.

 

5 Paul Sundin, 故意缺陷授予人信托(IDGT):三大策略, Estate CPA, June 26, 2021, http://estatecpa.com/intentionally-defective-grantor-trusts-idgt/.

 

6 See n. 4.

 

 

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